Факторы волатильности на финансовых рынках

Факторы волатильности на финансовых рынках

Волатильность — знаковый фактор на рынке, определяющий силу ценового движения, легкость и периодичность смены направления. Отсутствие волатильности означает, что цена стоит на месте, трейдеры не могут зарабатывать. На реальном рынке ситуация невозможна, даже минимальные объемы торговли вызывают легкие колебания, на которых можно заработать.

Типы волатильности

Трейдерам известны некоторые типы волатильности, их надо уметь различать между собой. Среди них:

  1. Историческая волатильность. Понятие означает о непредсказуемости движения актива на протяжении определенного времени. Обычно говорят об исторической волатильности постфактум, либо используют прошлые движения как данные для анализа нового движения.
  2. Подразумеваемая волатильность. Применяется рыночная цена, с помощью которой прогнозируется определенный уровень волатильности.
  3. Внутридневная. Ценовые колебания внутри определенного дня.

Есть ряд непохожих друг на друга способов вычисления волатильности. Обычно используют стандартное отклонение. Сначала находится средняя цена за выбранный период. Цифра считается методом среднего арифметического. Потом считается среднее значение между найденной ранее ценой и отдельными отметками. Если отклонения перечислены, они возводятся в квадрат, которые складываются между собой. Результат делится на среднюю цену, которая найдена на первом этапе.

Что влияет на волатильность

На волатильность влияет много факторов, главный из которых тенденция. Если на рынке господствует тенденция, актив движется с большой скоростью в выбранном направлении. Схожий фактор — развороты. Любая тенденция иссякает, наступает разворот, волатильность повышается.

Новости тоже влияют на состояние рынка. Особенно, если новости касаются денежно-кредитной политики отдельного государства. Отдельное влияние есть у политических событий. Например, выборы президента Соединенных Штатов влияют на доллар, другие валюты. Причина — отсутствие уверенности в политике нового американского президента. Он может предпочесть политику изоляционизма, либо наращивать свое присутствие в других странах.

Нельзя забывать о черных лебедях — внезапных событиях с исчезающе малой возможностью прогнозирования, которые меняют все. Последний черный лебедь — пандемия в мировом масштабе, до этого изобретение криптовалюты.

Заключение

Правильное прогнозирование будущей волатильности — источник верных знаний о цене активов. Для этого проводится фундаментальный и технический анализ рынка, только после этого трейдер вступает в сделку. Игнорирование рекомендации становится причиной потери выгодной сделки.

Наибольший положительный результат волатильность приносит вместе с началом бычьей тенденции.

Читайте так же :

Комментировать